BILANSS

Maksevõime kordaja = Käibevara / Lühiajalised kohustused

Likviidsuskordaja = Likviidsed varad / Lühiajalised kohustused

Tootmisvarude käivete arv aastas = Äritulud / Varud

Mitmesuguste kulude all kasumiaruandes (kokku 11 480 tuh.kr.) on ära toodud järgmised põhilised kulud (sulgudes näitena kulutuste summa 1996.aastal.):

- ostetud allhange (4 179 tuh.kr.)

- müügiga seotud vahendustasud (1 242 tuh.kr.)

- reklaamikulud (759 tuh kr.)

- töölähetused ( 739 tuh.kr.)

- lootusetu debitoorse võlgnevuse mahakandmine ( 486 milj.kr.)

- sideteenused ( 421 tuh. kr.)

- vesi (399 tuh.kr.)

- seadmete rent (406 tuh.kr)

- messide ja laatade kulud (243 tuh.kr)

- transporditeenused (234 tuh.kr.)

- mitmesugused maksud (240 tuh.kr.)

- mitmesugused muud tegevuskulud ( 2 132 tuh.kr.)

Ülevaade AS Klementi rahavoogudest (tuh. kroonides) 1995. ja 1996.aastal. AS Klementi ning AS Klementi Kaubanduse rahavoogude detailsed aruanded on toodud lisades.

1995.aastal jõudis AS Klementi esmakordselt pärast erastamist kasumisse.

1996.aastal suurenes ettevõtte konsolideeritud bilansimaht 26.2 milj.krooni võrra (vt. lisa 12). Seoses AS Klementi ja AS Klementi Kaubanduse ühinemisega 1996. aastal ei ole 1995. aasta bilansimahu suurenemine võrreldav. Bilansimaht suurenes põhiliselt tootmise mahu suurenemise tõttu käibevarade, kasumi ja lühiajaliste pangalaenude arvel.

1995. ja 1996.aastal on pidevalt vähenenud erastamiskohustused (vt. Erastamiskohustused).

1994. aasta lõppbilansis moodustas eelmiste perioodide jaotamata kasum 3 488 715 krooni, mis oli tekkinud enne erastamist majandustegevuse kasumi arvel. 1995. aasta algbilansis korrigeeriti nimetatud summat 1 202 687 krooni võrra:

• vähendati 1 058 709 krooni võrra seoses poolelioleva ehituse allahindamisega
• vähendati 247 504 krooni - eelmiste aastate maksuamortisatsiooni erinevusest tulenevalt
• suurendati 103 525 krooni lõpetamata toodangu saldo muutmine.

Seega algbilansis moodustas eelmiste perioodide jaotamata kasum 2 286 028 krooni.

1995. aastal vähendati eelmiste perioodide jaotamata kasumit 1994. aasta kahjumi võrra (- 2 064 912 krooni) ja välja makstud avanssdividendide võrra (-1 750 000 krooni). 1995. aasta bilansi eelmiste perioodide jaotamata kasumi lõppsaldo moodustas - 1 528 884 krooni.

Põhiosa 1995. ja 1996. aasta kasumist saadi omatoodangu osatähtsuse suurendamisega realisatsiooni netokäibes. Omatoodangu realisatsiooni netokäive suurenes 1995. aastal 19,5 milj. krooni võrra ning 1996. aastal 19,4 milj. krooni võrra. Samal ajal allhanketööd vähenesid 1996. aastal 4,7 milj. krooni võrra. Omatoodangu osatähtsus 1995. aastal oli 39% ja 1996. aastala 53%. Siinjuures ettevõtte kasum tootmistegevusest saadakse omatoodangu realiseerimisest (vt. lisa 6). Omatoodangu osatähtsus suureneb ka 1997.aastal.

Oluline osa ( ~2 milj.krooni) 1996.aasta kasumist saadi tütarettevõtete aktsiate ja põhivara realiseerimisest.

AS Klementi ja AS Klementi Kaubanduse ühinemise käigus (vt. lisa 8) elimineeriti vastastikused kohustused (AS Klementi Kaubanduse võlgnevus AS-le Klementi

4 508 694 krooni), hinnati ümber AS Klementi hooned (maksumus suurenes

12 170 422 krooni võrra), ning toimus aktsiakapitali ümberjaotamine aktsionäride vahel (endiste B- aktsionäride aktsiakapitali osa suurenes 3 750 000 kroonilt

5 325 000 kroonini). Ühinevate ühingute lõppbilansid on toodud lisas 15 ja 16.

Eelmiste perioodide kahjumi olemasolu tõttu ei ole AS Klementi 1995. ja 1996.aastal maksnud ettevõtte tulumaksu.

1997. aasta kasumilt ei ole planeeritud maksta ettevõtte tulumaksu, kuna on edasikantav eelmiste perioodide kahjum ning tulumaksu ettemaks (makstud dividendidelt ja fondiemissioonilt). Eelmiste perioodide üleminev tulumaksu nõue moodustab 1 404 895 krooni. Fondiemissioonilt maksti 1997. aastal tulumaksu 1 054 092 krooni.

1996. aasta bilansis kajastatud lühiajalistest pangalaenudest refinantseeritakse 80% pikaajalisteks laenudeks. Vastav leping Eesti Investeerimispangaga on sõlmitud.

1997. aastal ei ole planeeritud Klementi laenukohustusi suurendada.

1996. aastal investeeriti tootmisvahenditesse ja tehnikasse kokku 4,6 miljonit krooni, käibevahenditesse 10,8 miljonit ning tootearendusse 2,8 miljonit krooni.

1997. aastal on Klementil plaanis investeerida tootmisvahenditesse ja tehnikasse 3,0 miljonit krooni ning tootearendusse 3,7 miljonit krooni. Planeeritav käibe kasv 11 milj. krooni võrra eeldab täiendavaid investeeringuid käibevahenditesse 2,8 milj. krooni ulatuses. Kavandatavate investeeringute allikaks on omavahendid. Kinnisvaraprojektidesse on kavandatud investeerida 3,0 miljonit krooni.

Klementile kuulub 100% OÜ Deodora osakuid nimiväärtusega 10 000 krooni.

AS Klementi Kaubandusel olid ühinemislepingu sõlmimisel seisuga 01.04.1996.a. järgmised kohustused:

1. Võlad AS Klementi 4 508 694 krooni.

2. Lühiajalised erastamiskohustused 1 329 955 krooni.

3. Pikajalised erastamiskohustused 5 828 947 krooni.

AS Klementil olid ühinemislepingu sõlmimisel järgmised põhilised kohustused:

1. Lühiajalised laenud krediidiasutustelt 16 000 000 krooni.

2. Kohustused liisinglepingute järgi 815 262 krooni.

3. Maksuvõlad 3 102 019 krooni.

4. Võlad töövõtjatele 3 545 261 krooni.

5. Hankijate tasumata arved 1 243 518.

AS Klementi aktsiate erastamisel (30.märts 1994) olid erastamiskohustused järgmised:

* erastamise järelmaksu summaks oli 12,0 milj. krooni, mis tuli tasuda 1. aprilliks 1999.a.

* esimesel kolmel erastamisaastal oli tööhõivekohustuseks 500 töötajat

* investeerimiskohustuseks oli kokku (arvestades hilisemaid muudatusi) 10,5 milj. krooni

Seoses EVP-des osalise tasumise võimalusega lisandus täiendav kohustus investeerida aktsiakapitali suurenemisesse 5,5 milj. krooni.

Eesti Erastamisagentuuri kinnitusel (kiri nr. L-2053, 24. detsembrist 1996. a. ja nr. L-713, 16.04.1997.a.) on AS Klementi erastamise ostu-müügilepingu järgsed tingimused 1995. ja 1996. aastal täitnud. Eesti Erastamisagentuur on lugenud täidetuks kogu erastamise ostu-müügi lepingu järgse investeerimiskohustuse (10 500 000 krooni), tööhõivekohustuse ja erastamise äriplaani. Seisuga 31. märts 1997.a. on tasumata osa erastamise järelmaksust 5 178 699 krooni (nimetatud summa tuleb tasuda Eest kroonides), mis tasutakse ennetähtaegselt 1997. aasta I poolaastal. Tasumine toimub Eesti Investeerimispangast saadava laenu arvelt. Vastav laenuleping on alla kirjutatud Erastamiskohustuste täitmine on intressikulude kaudu mõjutanud kasumit järgmiselt: 1994.aastal 1,4 milj. krooni; 1995.aastal 2,0 milj.krooni; 1996.aastal 1,1, milj. krooni. Erastamismakse refinantseerimine Eesti Investeerimispanga laenu arvel vähendab Klementi finantskulusid kuni 0,3 milj. krooni aastas kuni aastani 2004.

31.12.1996 seisuga on Klementi väljastanud garantiikirju oma töötajate laenude tagamiseks Eesti Hoiupangale summas 118 500 krooni.